2 juli 2002
Modelleren in continue tijd in de econometrie en in de technische wetenschappen - juli 2002
Dit memorandum bespreekt een veel gebruikt analogon in discrete tijd van dynamische modellen in continue tijd.
Dit analogon kan niet worden gebruikt voor de schatting van modellen die zich snel aanpassen aan schokken. Dit is over het hoofd gezien in de econometrische literatuur.
In de technische literatuur wordt dit zelfde analogon gedefinieerd, met andere namen en een andere notatie. Hier zijn waarschuwingen te vinden voor het schatten van ‘snelle modellen’. De technische literatuur wordt genegeerd in de econometrische literatuur.
Dit is een Engelstalige publicatie.
Auteurs
Arie ten Cate